年金险VS增额寿:为什么个人养老首选年金险 | 入门篇

xinting_6ym

熟悉我的朋友都知道，在保险配置顺序上，我一向是推荐先配置健康险，再考虑储蓄险，所以之前除了科普irr（指路☞推荐2个实用函数 IRR和XIRR），也几乎没写过关于储蓄险的内容。

但最近发生的两件事，有点点动摇了我的想法。

一件是距退休没几年的我爸主动提出了“挪储计划”，且雷厉风行执行力极强，差一点点就要下单朋友推荐的线下大保司快返型保险产品（不是说这类产品特别差劲，而是我爸的需求是养老补充，那确实有很多更优的选择…）

在我的固有思维里，无论是健康险还是储蓄险，都要趁早趁年轻时买，费率更低保障更全收益更高。50+的中年人配置储蓄险，单从收益率的角度看并不突出。但我爸的话点醒了我：

不是老头有钱，而是老头不知道这笔钱放哪里更合适。

我一直在用所谓长期主义的视角看待问题，但却忽视了不是所有人都能在年轻的时候提前为20年甚至30年后的将来下决策，在繁杂的生活重压之下，更多人只能顾及眼前，把当下的日子过好就已经很不容易了。所以，快退休才来思考补充养老金的问题，其实很常见。

第二件是关于个人养老金账户，我在之前的文章（指路☞ 收益高达7%，还能减税的个人养老金，为啥没人买账？）里全面介绍过，并且简单粗暴地推导出结论：边际税率在20%以上的有考虑必要，还手动狗头

我票圈的大部分朋友应该都不符合要求。后续聊天发现，是我低估了朋友们的收入水平

……


综上，今天这篇决定围绕养老主题，聊聊储蓄险的几个基本问题。希望能帮到有需求的朋友理清思路，更好地下决策。


01 是什么
什么是储蓄险？
相比我们耳熟能详的“重疾、医疗、意外”等基础保障类保险，储蓄型保险的保障功能相对更弱，储蓄、投资属性却更强，通俗来说，就是「能领钱的保险」。常见的种类一般有增额终身寿险、年金险、分红险、万能险等。本文只比较增额终身寿险和年金险这两类，开个小头。（增额终身寿和年金险的作用都不仅限于养老，但本文是养老主题，所以只谈这一块。）
增额终身寿
顾名思义，持续增长的终身寿险。 增额  保额和现金价值都会持续增长，目前预定利率是3.0%，则产品中长期irr一般不会超过3.0%。 终身  合同保至终身。 寿险  产品还是寿险，责任依然包含保障身故/全残，但早期保额极低，几乎没有杠杆效应。和几百一千就能买到一百万保额的定期寿险差距很大。总的来说，增额终身寿是披着保险外衣的长期理财。核心关注利益是产品的现金价值和减保灵活性。
养老年金险
类似国家社保。前期交钱，到了约定领取的时间，会主动释放现金流，领取年限可与生命等长，有效对抗长寿风险。举个栗子，市面上极致领取型的产品，30岁左右买养老年金，总保费25W，选5W*5年交，55周岁后每年可以领取26650元，到85岁时，累计领取年金超过82W，并且可一直持续直至106周岁。总的来说，增额终身寿有点像一个蓄水池，初始我们手动往里面蓄水，保司会自己想办法，让这些水按照合同约定的数字每年稳定上涨，后面我们需要用水的时候，在合同约定的范围内，手动往外舀水。年金险可以简单理解成一个「定期放水」的水龙头，前期把钱投入进去，后期可以按照有合同约定定时放水，源源不断。


02 有啥区别两者区别主要体现在领取方式和灵活性。增额终身寿没有定期领取的功能，但可以通过减保和退保实现取现。年金险在某个节点（可以是终身，可以是20年）持续领钱，每月/每年固定领取。相较于年金险，增额终身寿的灵活性要强上太多。但是对于养老来说，太高的灵活性并不一定是好事。至于收益性，二者差别并不大，早期增额终身寿收益率高，中后期年金险也能追上甚至超过。
03 相比其他投资，这俩优势在哪？一是可确定性和稳定性。二是无风险锁定利率。无论是增额终身寿还是年金险，增长的现金价值、可定时提取的年金，都是白纸黑字写在商业保险合同里，受到《保险法》统一保障。安全性TOP。在利率下行的大时代背景下，是最稳健的投资手段之一。（当然，受到投资不可能三角限制，这笔资金的流动性是有限的）


04 该选啥？直接放结论：如果你的年龄接近退休，且这笔钱的目的就是养老，不作他用。首推年金险。如果你还比较年轻，更看重资金的灵活度，又或者是虽然年纪偏大但自身养老无忧（比如社保退休金很高），只是想要为子女留一笔可观遗产，建议考虑增额终身寿。年金险的特色是将现有的资产转化为将来的现金流，且这笔现金流在合同保障期内是源源不断的。它的灵活性很一般，而我认为，这非但不是缺点，而是优点之一。受规则限制按时按点发钱的年金险，不会受任何外力包括我们的「自主意志」影响，收益与你个人寿命深度绑定。是完完全全安全确定的一笔终身现金流。别高估老年时自己的判断力。
05 怎么挑？看一款养老年金，只需关注以下四个核心问题：1. 领取金额  每年领多少钱。2. 现金价值  可以通过退保获得的现金。3. 领取年限  是领到80岁，还是一辈子。有没有保证领取。4. 挂了赔多少钱  开始领之前挂和开始领之后挂，分别赔多少。通过这四个核心维度搭配，市面上的养老年金产品也就诞生了若干种变化，品类丰富，丰俭由人。至于增额寿，挑选细节会更多一些。如果搭配了分红功能，万能账户之类的，那又是另外一回事了。具体细节，咋们下次再唠。Ok最后做个小总结：1.储蓄型保险的保障功能相对更弱，储蓄、投资属性却更强，属于「能领钱的保险」。预算不太多的情况下，还是要优先考虑保障型。2.养老年金VS增额终身寿：各有优劣。但如果以个人养老为核心目的，首选养老年金。END————————————
这里是小羊，一个关心理财、养老与保险的90后。这是时隔多年、终于想起了公众号开设初衷、恢复正经更新的第14篇文章。感谢阅读到这里的大家。如果想一起探讨更多理财保险知识留个微信号：ai168168ai欢迎勾搭~

以前的文章传送门↓↓↓读书：苏旷传奇 | 金钱心理学 | 百岁人生保险：个人养老金 | 居民医保 | 保险“四大金刚”重疾险理赔 | 60+爸妈商业保险配置  | 穗岁康 |  宝宝保险个人理财：打新债 | IRR和XIRR | 活钱理财  理财基础知识 | 家庭资产配置旅行vlog：西双版纳 | 阿西里西+外伶仃岛  | 大理洱海 华东（苏州无锡上海） | 粤北  | 顺峰山  |  大理巍山  |  肇兴侗寨
点个「在看」，给我一个鼓励☟☟☟

作者：小羊奇遇记