场外:随取随用型货币基金优选 | 2024.2版

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注意事项

本期推送整理出的场外基金仅为交易标的，供需要在常见场外平台参与低风险货币基金理财却不清楚哪些内置货币基金优先度更高的情况参考。
市场有风险，投资需谨慎。下列基金均为随取随用型货币基金，属于低风险投资理财工具，收益情况会随市场行情波动，并非保本或约定利率产品。
货币基金的主要功能并不是搏取高收益，如果想追求更高收益，请配置其他基金，并做好承担更高风险的心理准备。
参考本推送前务必具备最基础的基金理财常识。

内置货币基金需知

像支付宝的余额宝、微信的零钱通、京东的小金库、理财通的余额+、天天基金的活期宝等“宝宝类”、“加加类”零钱理财服务，其实都是靠货币基金帮我们赚取收益的。
换而言之，余额宝、零钱通、小金库、活期宝等这些称呼只是一个“壳”，在壳里的货币基金才是本质。
在使用这些零钱理财服务的时候，选择综合性价比最高的一支或多支内置货币基金，有望让我们在长期取得更好、更稳定的收益。
与普通的货币基金不同，这些“宝宝类”、“加加类”内置货币基金的起购门槛非常低，而且每支每天都能快速赎回到账10000元，甚至可以直接用于消费、转账、申购其他理财产品或基金，非常方便，因此它们也被称为“随取随用型货币基金”、“可快速赎回型货币基金”、“T+0场外货币基金”。

常见误区与筛选思路

当我们申购这些零钱理财服务又或是更换内置货币基金的时候，平台会自动帮我们安排或推荐近七日年化利率最高的内置货币基金，但这里普遍存在两个问题。
一方面，平台推荐给我们的内置货币基金大概率确实是当时近七日年化收益率最高的，但可能这支货币基金就这几天表现还不错，其余的时间段则表现一般甚至落后，如果不加以甄别，很容易被坑。
而如果频繁地更换内置货币基金，麻烦不说，中途每次更换的时候都会损失好几天的收益，加上货币基金之间本就拉不开太大的收益差距，所以这样做是得不偿失的。
我们最好的选择是选出各平台内置货币基金里表现一直都在同类中前排名，且收益排名波动不大、综合性价比最高的产品，而非选择某一小段时间内，当时收益率最高的产品。
只有这样做，我们才能在最长的期限里大概率获得该平台内置货币基金里靠前的收益水平。
另一方面，货币基金也是有风险的，一方面是市场风险，另一方面是运作风险。
市场风险譬如货币基金持仓的信用债是否容易暴雷、持仓的利率债遇到利率波动时是否会拖累太大、一旦遇到信用债暴雷或利率债大幅波动是否会导致该货币基金的整体持仓受负面影响太大、持仓的活期固收是否能保持充足的流动性，从而避免遇到大量持有人赎回的时候发生踩踏挤兑等。
运作风险譬如是否容易清盘、是否容易遇到大额赎回、是否容易在遇到大量持有人赎回的时候暂停交易或延迟到账等。
综上，我们在选择内置货币基金的时候是一定要综合衡量的，要选出的最终结果一定是综合性价比最高的产品，而不是某一段时间近七日年化收益率很高，又或者单纯只看收益选基金。
简要总结如下：
1、规模需适中；太大的规模会导致产品收益率被拖后腿，太小的规模则容易遇到清盘、持仓结构被破坏、大额赎回、挤兑等情况。
2、收益表现需稳定；选择在较长时间内能跑到同类中前排名、最差的时候也不落后的产品。
3、剔除持仓债券比例太高、杠杆太重、持仓结构太极端的产品。
4、剔除单一机构或单一投资者大额持有基金份额占比太高的产品。
5、选择其他条件相差不大，但费率更低廉的产品。
6、剔除限额限购较严重或较频繁，又或是申购门槛太高的产品。

更换产品注意事项

1、部分平台的相关服务仅支持一支内置货币基金，这时我们选择优选备用项里的一支内置货币基金就行；仅支持一支内置货币基金的服务每天快速赎回额度仅1万元。
2、部分平台的相关服务支持同时配置多支内置货币基金，这时我们选择优选备用项里的全部内置货币基金，每支配满1万元后再考虑增持这些优选货币基金或其他货币基金，这样做能让每天快速赎回的总额度更高。
比如5万元只买一支内置货币基金，那么每天快速赎回额度仅1万元；如果5万元分散买了五支内置货币基金，且每支都配置了1万元，那么每天快速赎回额度就能达到5万元。
3、部分平台买入随取随用型货币基金后立马就能转出使用，但也有部分平台买入随取随用型货币基金后需等份额确认后才能随取随用。
4、部分平台更换内置货币基金时，需确保没有冻结份额，否则会暂时无法更换。
5、部分平台的内置货币基金由于合作协议变更，导致部分内置货币基金只有曾经买过或正在持有的基民能够继续申购，其他基民是看不到也买不到这些内置货币基金产品的。
6、更换内置货币基金和申购货币基金时，只在正常星期的周一到周四的每天15点前进行。节假日、周五、放假的前一天、以及周一到周四的15点后不要更换或申购，否则会出现收益空档期。

支付宝/余额宝

支付宝的余额宝仅支持一支内置货币基金，即每日最高快速赎回额度仅1万元，支持消费、转账、快速赎回、申购其他理财产品。

——建信嘉薪宝货币A：000686现阶段余额宝内置货币基金里唯一的高综合性价比基金，费率低廉，收益长期在同类中能排中前水平，现金仓位充足，近几年没有为了搏收益而大幅提高债券仓位、大幅增持更长久期的固收、持仓欠发达地区小银行相关固收、持仓城投地产债等情况，规模合适，运作稳定，资深固收老将管理。
如果好奇某些看上去还不错的余额宝内置货币基金是为什么被我剔除的，可以留言交流。

支付宝/余利宝

支付宝的余利宝背靠支付宝自己家的网商银行，其内置产品情况比较特殊，目前同时支持三种内置产品，快速赎回额度根据内置产品的选择与转账情况存在差异。

第一种是优享版，内置产品是浮动净值型产品，定位介于货币基金与短债基金之间，即风险比货币基金略大，但收益上限也比货币基金略高。由于采用的是浮动净值规则，所以选择这种内置产品是会遇到类似短债基金一样的回撤的。

第二种是现金管理产品与现金管理产品组合，定位类似于比较激进的货币基金，风险比货币基金略大一点，收益上限也比货币基金略高一点，但风险和收益上限都低于上面提到的优享版。该选项中有浮动净值型产品，即会像债券基金一样有波动，也有非浮动净值型产品，即像货币基金一样基本无波动。

第三种是货币基金。

由于本篇推送只梳理随取随用型货币基金，加上浮动净值型产品与非货币基金类的现金管理产品比较复杂，因此就不在此处梳理了。

——易方达龙宝货币A：000789现阶段余利宝内置货币基金里唯一的高综合性价比基金，费率低廉，收益长期在同类中能排中前水平，现金仓位充足，近几年没有为了搏收益而大幅提高债券仓位、大幅增持更长久期的固收，规模及格，运作稳定，资深固收老将管理。
如果愿意承担更高风险，搏取更多收益，那就得往前两种内置产品看了，不过个人认为如果风险承担能力有限，那么求稳的现金资产还是以求稳为主最好，想追求更高收益直接另行配置债券基金或更高风险的基金。
当然，如果追求更高的单日快速赎回额度，那就也得另行考虑了。

京东金融/小金库

京东金融的小金库支持同时配置多支内置货币基金，每支内置货币基金每天可快速赎回1万元，小金库支持消费、快速赎回、申购其他理财产品，最多支持同时购买50支内置货币基金，即单日快速赎回额度最高可达50万元。

现阶段小金库有三支综合性价比较高的内置货币基金，排名依次如下：

——国寿安保鑫钱包货币A：001931收益长期在同类中能排中前水平，现金仓位较充足，没有为了搏收益而采取过于极端的持仓，规模及格，运作稳定，可惜费率不够低廉，但也不贵，中规中矩，资深固收老将管理。
——南方天天利货币A：003473费率低廉，收益长期在同类中能排中前水平，现金仓位充足，近几年没有为了搏收益而大幅提高债券仓位，规模及格，运作稳定，可惜收益水平波动空间略大一点，但上限和下限都还不错，资深固收老将管理。
——华泰柏瑞货币C：012841费率低廉，收益长期在同类中能排中前水平，现金仓位充足，近几年没有为了搏收益而大幅提高债券仓位，规模及格，运作稳定，要是规模能再大一点就更好了，资深固收老将管理。
在转入小金库时，可以优先考虑将上述三支内置货币基金分别买够1万元。
小金库的内置货币基金质量良莠不齐，好的还不错，但差的很差。因此如果京东金融小金库每天提供的3万元快速赎回额度已经够用了的话，后续继续转入这三支货币基金即可。
但如果每天3万元的快速赎回额度还是不够用，那么可以优先考虑配合其他平台的随取随用型货币基金，然后再考虑买入小金库的其他内置货币基金。

微信/零钱通

微信的零钱通仅支持一支内置货币基金，即每日最高快速赎回额度仅1万元，支持消费、转账、快速赎回，现在还可以通过微信理财通申购其他货币基金与理财产品。

由于非银行卡转入零钱的资金提现需要手续费，所以零钱通成为了许多人为了规避手续费而攒着薅羊毛的工具。

零钱通的合作内置货币基金变化较频繁，没有特别好的，整体质量很一般，但也没有特别差的。

不过我们可以考虑转入理财通选择更多货币基金，只不过理财通里的余额+就不能直接用于转账、消费了。

——万家天添宝货币A：004717目前在微信零钱通的内置货币基金里是综合性价比最高的存在，费率不贵，收益长期在同类中能排中等水平，可贵的是对比其他内置货币基金，它的收益下限相对更好，收益水平整体较为稳定，中生代固收健将管理。
如果有一定的理财基础，愿意牺牲零钱通的转账、消费功能，我们也可以用零钱通的资金在微信理财通里申购余额+（货币基金），或申购其他基金与理财产品。

理财通/余额+

腾讯理财通的微信账户与QQ账户是不互通的，其中微信理财通可以用零钱通的资金申购其他随取随用型货币基金或其他基金与理财产品。

但余额+的资金不能直接用于转账与消费，如果有需要，余额+的每支内置货币基金可以为我们在每天提供1万元快速赎回额度，周转起来还是有余地的。

理财通的余额+支持同时配置多支内置货币基金，每支内置货币基金每天可快速赎回1万元，而且内置货币基金的最大数量较多。

现阶段余额+有三支综合性价比较高的内置货币基金，排名依次如下：

——国寿安保鑫钱包货币A：001931这支在京东金融的小金库那边也是优选内置货币基金之一，收益长期在同类中能排中前水平，现金仓位较充足，没有为了搏收益而采取过于极端的持仓，规模及格，运作稳定，可惜费率不够低廉，但也不贵，中规中矩，资深固收老将管理。
——建信货币A：530002费率较低，收益长期在同类中能排中前水平，现金仓位充足，近几年没有为了搏收益而大幅提高债券仓位，收益下限较好，规模及格，运作稳定，要是规模能再大一点就更好了。
——易方达易理财货币A：000359收益长期在同类中能排中前水平，现金仓位充足，近几年没有为了搏收益而大幅提高债券仓位，规模合适，运作稳定，可惜费率不够低廉，但也不贵，中规中矩。
在转入余额+时，可以优先考虑将上述三支内置货币基金分别买够1万元。
如果余额+每天提供的3万元快速赎回额度已经够用了的话，后续继续转入这三支货币基金即可。
但如果每天3万元的快速赎回额度还是不够用，那么可以优先考虑配合其他平台的随取随用型货币基金，然后再考虑买入余额+的其他内置货币基金。

天天基金/活期宝

天天基金是东方财富旗下的场外基金理财平台，也是目前最热门的场外基金理财平台之一。由于该平台主打基金，所以活期宝的灵活性与流动性会相对差一点，起购门槛也会略高一点，且不能直接用于转账、消费，但活期宝的内置货币基金整体质量会高一些。

天天基金的活期宝支持同时配置多支内置货币基金，每支内置货币基金每天可快速赎回1万元，而且内置货币基金的最大数量较多。

现阶段余额+有五支综合性价比较高的内置货币基金，排名依次如下：

——兴全天添益货币B：001821综合性价比极高，收益长期在同类中名列前茅，费率非常低廉，现金仓位较充足，没有为了搏收益而采取过于极端的持仓，规模合适，运作稳定。
——南方天天利货币B：003474综合性价比极高，收益长期在同类中名列前茅，费率非常低廉，现金仓位充足，没有为了搏收益而采取过于极端的持仓，规模合适，运作稳定，比楼上持仓更稳一点因此收益性略差一点点，但整体同样很强势，资深固收老将管理。
——华夏沃利货币B：002937综合性价比较好，收益长期在同类中排名靠前，费率非常低廉，现金仓位较充足，没有为了搏收益而采取过于极端的持仓，风格策略较激进，收益下限比楼上两支略低一些，但收益上限更高一点，规模合适，运作稳定。
——博时现金宝货币B：000891综合性价比较好，收益长期在同类中排名靠前，费率非常低廉，现金仓位较充足，没有为了搏收益而采取过于极端的持仓，规模合适，运作稳定，中生代固收健将管理。
——银华惠增利货币A：000860综合性价比较好，收益长期在同类中排名靠前，费率非常低廉，现金仓位充足，没有为了搏收益而采取过于极端的持仓，收益水平波动略大但收益区间不错，规模合适，运作稳定。
在转入活期宝时，可以优先考虑将上述五支内置货币基金分别买够1万元。
如果活期宝每天提供的5万元快速赎回额度已经够用了的话，后续继续转入这五支货币基金即可。
但如果每天5万元的快速赎回额度还是不够用，那么可以优先考虑天天基金活期宝里的其他内置货币基金（里面包含部分其他平台的优选随取随用型内置货币基金，但最好不要重复），再配合其他平台的随取随用型货币基金。


天天基金的活期宝里还有100万元/300万元/500万元起购的货币基金，收益会更高一点，但由于适用人群太少，就不做梳理了。
此外，腾讯家的微众银行活期+也是一个不错的随取随用型零钱理财去处，但那里以现金管理产品为主，而非以货币基金为主，因此今天就不在这里梳理了。
最常见的场外平台零钱理财服务就是这几个地方了，如果还有其他平台的随取随用型货币基金想要交流，也可以在留言区留言一起探索。


- 不定期更新 -- 本次更新时间 -- 2024年2月14日 -

作者：金库计划