解密香港保险信托功能:让财富传承不再复杂

内托体头

在近些年来，中国的高净值人群正显现出迅速增长的态势。对于这些初代的财富持有者来讲，财富传承已然成为了一个亟待处置的课题。按照《胡润百富报告》中的数据披露，预计于未来 10 年，我国的高净值家庭将会有约 18 万亿元的财富交接给下一代；在未来 20 年，这一数字将会上扬至 49 万亿元；而在 30 年的光阴中，将有多达 92 万亿元的财富实现传承。



当下，超出 90%的高净值人群已然开始思考或者实施准备家族传承的有关事宜。达成财富传承的路径五花八门，涵盖了遗嘱、信托、赠与、保险、家族基金等等。在这些传承手段中，法定继承与遗嘱变成了高净值人群尤为青睐的模式。保险身为一种传承办法，亦获取了他们的高度认同，甚至超出了家族信托以及保险金信托。鉴于家族信托针对资金的门槛颇高，且牵涉昂贵的设立费用与管理费用，流程繁杂，这致使诸多中产阶层以及普通家庭望而生怯。相较之下，香港保险凭借其相对较低的资金门槛、简易的操作流程以及类似于信托的功用，显得更为对用户友好。





身故赔偿金自由分配Career In Business

绝大部分香港的保险单皆拥有近似于保险金信托的功能。也就是说，保单持有人能按照自身的想法，把身故赔偿金进行分期或者分额支付；与此同时，未发放完毕的金额也能够留置在保险公司里积攒利息。客户能够预先与保险公司约定好赔偿金的发放形式，并且这种服务不会生成任何的管理费用。这种机制跟信托的“约束”功能相似，即财富的分配时间、方式以及金额均能够提前筹划好。这种安排能够对受益人对财产的使用予以限制，尤为适宜未成年人或者缺乏理财能力的受益人。借助这种方式，不但能够防范财富被居心不良的亲属或者朋友侵占，还能够避免受益人过度挥霍，进而确保财富可以施展其应有的保障效用。需要加以留意的是，香港保险一般仅能提供按月、按季、按年支付身故保险金的选择项。它并不像家族信托那般可以自由指定领取的时间、年龄、条件以及金额，也无法约束受益人使用款项的具体去向。



无限次更改受保人Career In Business



绝大多数香港的储蓄型保险产品允许对被保险人进行无数次的更换。这也就表示，在原先的受保人离世后，其家人不但具有选取领取身故保险金的权利，而且还能够决定继承保单，持续拥有保障及收益。此种机制使得一份保单能够在家族里面代代相传。这种做法与信托的“定向传承”功能相似，它不但可以达成财富的代际传承与延续，还有利于达成节税目的。通过这种方式，家庭能够规避遗产纠纷、法律争议以及税务问题。另外，香港的储蓄型保险通常具有分红的功能，客户能够随意支取保单红利。这些红利能够用于规划子女的教育基金、婚嫁资金或者个人养老金。这种方式的理念为，“给子女留一笔现金，不如留一份保单”。现金或许只能在短期内保障子女的基本生活需求，然而一份有力的保单则有可能为子女提供一生的保障。这种保险不只是财富的保障，更是一种长远的家族规划工具。



指定第二被保人/后备保人：于香港的储蓄型保险内，保单持有人能预先指定家庭成员充作保单的后备受保人（亦即第二受保人）。这代表着，倘若原受保人不幸亡故，后备受保人能够顺利接替成为新的受保人，进而保证财富持续增值。此种机制跟信托里的“防意外”功能相仿，准许保单持有人依据自身意愿提前安排财富的定向传承，防范因意外状况而没来得及指定新的被保险人。该项功能的优势在于，它能够降低因原受保人意外身故致使财富增值中断的风险。同时，它还能保证财富在新一代手中继续增值，从而更为有效地达成财富的长期传承。经由这种方式，保单不单单是一种财富保障手段，更是家族财富管理与传承的关键工具。

保单可拆分：香港储蓄保险中的多元货币计划保单通常会供应一项独特的功能——“保单分拆”。这意味着，在保单生效达到一定年限以后，保单持有人能够抉择将单一的保单分拆为多份。借由这种分拆，保单持有人能够运用“更换受保人”或者“货币转换”功能，把保单转移给自己的亲人，亦或依照个人的不同外汇需求进行调整，与此同时这也有利于分散汇率风险。这种做法在某种程度上近似于信托中的“家族治理”功能。它容许保单持有人更有效地维护每个家庭成员的权益，且有助于构建和维系和谐稳定的家族关系。通过将财富和保障平均分派给家族成员，这种方式不单保证了财富的合理管理与传承，还有助于削减家族内部的潜在矛盾与纠纷，推动家族成员间的和谐共处。



货币转换，降低通胀风险Career In Business



香港的多元货币计划保险一般包含 6 至 9 种世界主流货币，像人民币、美元、港元、澳门元、加拿大元、欧元、新加坡元等等。如此的设计使得客户能够依据个人的需要自由转换保单里的货币，进而满足涵盖海外养老、移民、工作、留学等各种各样的个人需求。这种多元货币的特点在某种程度上跟信托中的“风险分散”功能相似。借由多元化配置资产，能够有效分散单一货币的风险，让收益更为稳固。在当下的全球经济大环境中，尤其是在遭遇人民币贬值压力的情形下，合理配置美元以及其他外汇资产成为了一种行之有效的策略。这不单能够对冲单一货币的风险，还有利于保值增值，减少通货膨胀等经济因素带来的影响。所以，香港的多元货币计划保险不光提供了财富保障以及增值的可能性，还为客户供应了灵活的资产管理和规划工具，让其可以适应不同的生活需求以及经济环境。



分红锁定/解锁：香港保险的收益往往取决于分红，而当下主流的分红储蓄保险产品的预期回报率多数可以达到 6%至 7%。这种类型的保险能够在保本的基础之上达成稳健的资产增值。虽然这类保险的分红收益并不具有保证性，不过有些香港分红保险产品提供了一个独特的“分红锁定”功能。这代表着客户能够把非保证性的红利转换成保证性的红利，保证收益“安稳落袋”。保单持有人能够随时支取这些现金，抑或决定将其留置在保险公司账户中继续赚取利息。另外，一部分产品还给予了“红利解锁”功能，准许在特定时期把锁定的“终期红利”重新转化为复归红利或者周年红利。如此的设置使得保单持有人在市场经济下行或者需要领取现金的时候行使“红利锁定”功能，而在市场经济状况优良、经济上升之际选择“解锁红利”。这种灵活的管理模式极好地规避了个人保单财富受到市场波动的影响，供应了进攻与防守的策略。在某种程度上来说，这与信托中的“资产保值增值”功能相似，不但达成了资产的稳定增值，同时也给予了灵活的现金流动性。

作者：聊聊资产规划这点事