从余额宝,谈谈怎么筛选货币基金

马宝清马宝清

之前在视频号上面，我简单录制了一期怎么选微信零钱通的货币基金，今天我终于抽出空来把支付宝上的余额宝也拿出来给大家说说，但是想借此把这个小技能分享给大家，就是货币基金的筛选。

货币基金在我们的日常生活频频出现，虽然钱不多，也是日常用的钱，但是也该认真对待，比如微信上的零钱通，支付宝上的余额宝，银行APP上面的薪资宝等，都是我们的零用钱的放置地。

说起余额宝，大家都很熟悉啊，但是大家可能不知道，很多年前余额宝就只是一只基金，叫天弘余额宝货币基金，但是后来余额宝借助于支付宝的快速发展基金规模快速膨胀，监管为了防止出现一些大的集中风险，后来就把余额宝里面放置了很多只货币基金供大家筛选，当然了天弘余额宝仍然是可选的货币基金之一。

那么接下来我以余额宝的货币基金筛选为例，来说说货币基金该咋选？

首先我们点击进去余额宝的页面，发现其实是可以把货币基金产品更换的，那么这里面截止到2023.07.12共计有34只货币基金产品可选，我把所有的34只基金用表格统计了一遍，包括代码、成立时间、规模、过往3个月、6个月、1年、3年的收益率统计等。

呈现的结果如下表所示：



我们去筛选货币基金的时候应该考虑四大因素：成立时间、规模、收益率、流动性。

第一因素：成立时间

货币基金因为表现比较稳定，波动较小，因此在参考时间阶段3-5年以上的货币基金都是可以的，成立的时间越久，对于历史业绩和管理的效果我们可以参考的数据越多，越可靠。

那么从余额宝的34只货币基金可以看出，这34只基金里面成立时间最久的是景顺长城货币A，2003年10月24日成立的，距今快20年了，成立时间最短的是农银日日鑫货币A，2016年12月27日成立的，距今有6年多的时间，所以说余额宝的34只基金从成立时间上去看都是可以的，都是5年以上的基金。

第二因素：基金规模

货币基金的规模不能太小，太小有清盘的风险，而且很多资产不好运作，同时流动性也不会太好。但是货币基金的规模也不能过大，过大了也买不到那么多好的货币类资产，不好运作，也不好把收益做上去，所以对于货币基金规模来说，最好是10亿-2000亿之间最好，超过2000亿盘子就太大了，就像天弘余额宝货币基金，目前的规模6871.71亿，太大了，所以也早就了天弘余额宝货币基金近年来的收益表现一般。

那么结合余额宝的34只可选基金去看，里面规模最大的天弘余额宝基金可以筛掉了，规模过大，那么其他的基金规模都在125亿-2000亿之间，还都合适。

第三因素：收益率

货币基金在满足了成立时间长和规模适中的因素之后，最重要的就是基金的过往收益率了，货币基金宣传上有俩收益指标，一个是万份收益，就是一万块钱一天多少收益，另外一个是7日年化收益，是把过往7天的收益率平均然后按照年化计算出来的收益率，这两个里面万份收益更具有参考性。同时我们也需要关注基金的历史业绩，近的可以参考6个月的、1年的、再远的可以参考3年的，以此类推由高到低进行筛选，把满足短期和长期表现都还可以的基金筛选出来。

以余额宝的34只货币基金为例，我先做了近3年收益率的由高到低筛选，其次做了近1年收益率的由高到低筛选，最后又做了近6个月的收益率由高到低筛选，最终呈现出来的结果就是如下表格所示，选出了四只表现比较不错的基金产品。



这四只基金产品表现都还不错，无论是3年收益率还是1年、6个月的收益率都是很不错的表现，大家可以作为自己的余额宝基金更换选项。

第四因素：流动性

所谓的流动性就是变现快不快，对于大部分的货币基金而言赎回都是可以做到T+1到账的，流动性还可以，但是微信的零钱通和支付宝的余额宝是有快速提现额度的，可以做到2小时内到账。零钱通和余额宝的快速赎回额度都是1万元，所以大家可以根据自己的资金安排选择不同的渠道。

以上就是针对余额宝谈货币基金的筛选标准，大家也可以把这个标准用在其他渠道的货币筛选上，比如银行的APP上的货币基金，券商上面的，其他第三方基金销售渠道上面的，都是可以用的标准。

货币基金是我们用来安排日常生活零用钱的，所以在基金的收益上面可以不用那么纠结，够用且合适就可以啦! 如果想提高收益的话，可以了解债券基金和权益类的基金，用来做资金增值的安排。



作者：北陆咨询