香港保险真的比内地便宜吗?

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去香港买保险的话，比起在内地买保险，保费通常会更便宜一些。相同条件的投保人，香港保险的保费一般是内地保险保费的70%~80%左右。一、香港保险是比内地保险便宜在哪里？1、从保费结构理解P保费= A(风险保费) + B(附加费用) + C(储蓄保费, 即保单的现金价值)这个公式是寿险精算的基础，任何人寿保险产品都能用此公式分解清楚。分红型的人寿保费, P=A+B+C, 保险公司收取保费后, 按三差分红将部份结余返还给客户, 所谓三差就是死差、费差、利差, 正是针对A、B、C三项。内地保险产品设计中A和B比香港明显偏高,  这其中的原因很多:A  (风险保费)是按预期生命表精算出来的, 内地人口预期生命比香港短, 市场发展时间短也导致经验数据不足, 从而使A(风险保费)部份比香港高；B  (附加费用)主要是投保率低、营销成本过高、道德风险等原因使此部份比香港为高；C  (政策限制）部分主要原因是内地保险资金投资渠道有限, 保监会更加限定利率上限为3%。所以A、B、C的差别导致了内地保险产品的保费比香港为高, 而三差则导致回报比香港低。2、从定价差异理解5个定价原理：保险产品价格的确定，主要受利润率、发生率、退保率、预定利率和费用率的影响。利润率代表了保险公司资本的“时间价值”，也代表了保险公司股东对其资本的回报率要求。股东的资本回报率要求越高，保险产品定价时所设定的利润率就越高，保险产品的价格也就越贵。发生率代表了一张保单所承担风险的发生概率（如身故、罹患重疾、遇上意外的概率）。由于风险的发生具有不确定性（即有可能发生，也有可能不发生），保险公司在确定一个保障责任成本的时候，会采用“理赔金额×发生概率”的计算方法。因此风险发生概率越高，保险产品定价时所需要的纯风险保障就越高，保险产品的价格也就越贵。退保率代表了客户在某个保单年度选择终止保单并取回保单现金价值的概率。因此保单前期退保的概率越高，退保时公司给客户的补偿越多，保险产品定价时所需要预留的损失补偿金额就越高，保险产品的价格也就越贵。预定利率代表了保险公司为客户的资金增值所使用的投资收益率。因此保险公司在定价时使用的预定利率越高，相当于给客户补贴的投资收益率越高，所折算出的保费价格也就越便宜。费用率代表了保险公司在经营过程中所面临的各项费用成本支出。比如佣金、员工工资、办公室租金、系统开发费用、税费等。因此，保险产品定价时所设定的费用率越高，保险产品的价格也就越贵。以上这五个“率”在保险产品的精算定价模型中相互影响、相互作用，最终决定了保险产品的价格。3、具体价格差异表现利润率：从保险市场的发展状况来看，香港保险市场属于成熟市场，而内地保险市场属于新兴市场，假如同为上市公司，香港保险公司股东的回报率要求会相对更低一些，产品上附加的利润也更少，但是目前内地有一些中小型公司为了快速抢占市场，并不以利润和新业务价值为考核导向，有时候甚至会做一些“亏本生意”。从风险发生率来看，香港保险的投保人群主要包括香港本地居民和一些中产以上的内地居民。有数据显示，香港人均寿命为全球第一，女性平均寿命为87.66岁，男性为81.7岁。同时，香港的饮食、卫生、医疗条件均比内地更佳。这就相当于为香港保险设立了一道无形的“风险屏障”，使得香港保险产品在定价时所使用的死亡率、重疾发生率要低于内地。在退保率方面，由于香港保险有佣金扣回制度（投保人早期退保，或被证实有销售误导行为，中介人需全额向公司退还佣金），且保单初期现金价值较少，恶性退保（套佣）现象较少，使得香港保险早期的退保率水平明显低于内地，投保人无需为早期退保的消费者“买单”。在投资收益率方面，香港保险是全球投资，可以配置较多长线投资收益较高的美元权益类资产，产品定价时所使用的非保证预定利率通常为8％。而内地保险只能进行非常有限的全球投资，保险公司大部分配置的是人民币债券，虽然收益稳定，但是能获得超预期收益的增长空间不大。按照监管规定，预定利率上限更是逐年降低到了3％。费用率方面的差异：由于香港的职场租金、员工工资等水平较高，附加费用率高于内地。从税务成本来看，香港所缴纳的企业所得税低于内地，节省了成本。4、探讨香港保险与内地保险的定价差异，绝不是要将两者比个高低。香港保险现阶段有美元保单、预期收益较高、产品形态多元等诸多优势。内地保险同样有理赔较快速、便捷，消费型重疾险杠杆高，且附带轻症、中症豁免责任，储蓄型年金保险的保证收益较高，有百万医疗和养老社区等符合国情的特色产品等优点。两者在满足消费者的多样化需求方面扮演了不同的角色、提供了不同的功能，是相辅相成的。
二、为什么香港保险备受全世界各国人士青睐？香港的储蓄分红险在亚洲乃至全球都是遥遥领先的。哪怕对比新加坡，香港的储蓄分红险的预期收益都是亚洲最高的。1、合理合法配置境外美元资产香港的储蓄险统一采用美元计价。美元是全球通用货币，也是多个国家的储备货币。香港保险是离岸资产，不受本地税收的影响，可以有效避税。香港的保险公司非常重视个人隐私，尊重并保护个人财产。香港保险公司大多数都在百慕大地区注册，资金更加安全可靠。2、预期收益高2024年，香港的储蓄分红险提供的预期收益率可达7.2%-7.3%。以某保险公司新产品为例，2年期交的预期最高IRR甚至可达7.21%。


3、多种货币转换香港的储蓄分红险推出了可转换货币。香港友邦、保诚等大保险公司都有9种货币自由转换的储蓄分红险产品，使客户根据实际需要灵活调整保单货币，以应对潜在的货币风险。



4、无限次变更被保人，提前指定第二保险人香港的分红险保单允许无限次更改被保险人，保单可以一直延续下去，可谓代代相传。只要有后代，保单就可以继续存在。


5、保单可拆分给不同的人香港的储蓄分红险可以分割成多份，这样可以根据个人需要将保单分配给不同的家庭成员，而不必取消整份保单或部分保单，避免因退保而造成的经济损失。


同时，通过保单货币转换功能，拆分后的保单可以指定不同的货币，这样即使家人在世界各地，也能灵活应对。6、分红收益可锁定，从非保证变为保证香港的储蓄分红险具有分红锁定功能。通常从第x个保单周年日起，每年可以锁定分红收益（复归红利和终期红利），把波动的分红变为固定分红，可以让客户在市场表现优异的时候选择部分锁定分红，落袋为安，让客户对于保单多一层掌控感。


同时，有的产品也提供红利解锁功能，可以随时提取现金，或者留在保险公司的账户里赚取利息，进一步方便客户选择在不同经济周期完成各种操作，提高自己的收益，让保单在稳健增值的同时，也能提供灵活的现金流。除了以上功能，香港保险还提供保单转让、身故金类信托选项、年金转换等吸引全球客户的服务。
以上就是本期内容，本人从业15年，专注内地保险和香港保险，每天都会持续更新一些大家比较关心的干货知识内容，各位朋友有兴趣也可以进到我们的港险交流群。

作者：港险不难