债券基金,了解一下.

凌8乱

前几天，有个朋友问：买债券基金怎么样？

说身边有朋友推荐她买债券基金，问问我的意见。

所以，今天就来讲讲债券基金。

先理一理概念，基金分为很多种。

1、按投资对象来分：

股票型基金「股票比例＞60%」

债券型基金「债券投资比例＞80%」

货币性基金「风险较低」

混合型基金「灵活配置股票、债券」

特殊类型的基金「境外投资基金等」

2、按运作方式来分：

开放性基金「随时可赎回」

封闭型基金「固定份额，期限内不可以赎回」

3、按投资策略来分：

主动性基金「基金经理选」

被动型基金「ETF，指数基金等」

4、按募集方式来分：

公募基金

私募基金「非公开，门槛比较高」




因为大多数女性比较求稳，厌恶风险。

那就看风险低的几种：

货币性基金、债券型基金、纯债/短债基金。

风险等级R1-R2，收益潜力大概2%-4%之间。

不过需要提醒的是，即使是低风险基金，也可能因为市场利率变化，债券违约等情况出现亏损。

回到说债券型基金能不能买？

先讲结论：

如果你没时间天天盯大盘，看到股票涨跌，心脏吃不消。

看看银行利息，又太低，但是，又不想让钱躺在账户里睡大觉，债券基金可能是你不错的选择之一。




一、讲到债券基金，什么是债券？

债券相当于你借钱给政府、银行或公司。

借给国家叫国债，借给银行叫金融债券，借给公司或者企业叫公司债券。

这三种都是按约定还本付息。




二、那什么是债券基金呢？

简单理解就是“专业团队帮你买债券”，有点组团买"欠条" 的意思。

网上搜了一下，分享3只债券基金案例，供大家参考。

先分享2只好的。

1、利率狂降，纯债基金躺赢

招商基金有一款：招商产业债券A（217022）

近5年年化收益：4.5%-5.5%

近3年最大回撤：1.8%

管理费：每年0.7%

申购费：0.08%

1、只买“老实人”企业债：
主要投资电力、能源、交通等稳赚不赔的国企债券（比如国家电网、高速集团），不碰房地产、城投债这些雷区，成立11年从未踩雷。

2、基金经理“老司机”：
管理人马龙有10年经验，擅长提前嗅到风险（比如2021年就清仓地产债躲过暴雷潮），江湖人称“债基防守王”。

总结：
这只基金相当于“债券基金里的三好学生”——不冒进、不踩雷、长期成绩稳。

适合放3年以上不动的钱。

2、中短债基金灵活躲过暴雷

易方达有一只：易方达中短债债券A（007110）

近3年历史年化收益：3.8%-4.5%

近3年最大回撤：1.2%

管理费：每年0.3%

申购费：0.08%

1、只玩1-3年到期的债券：

专挑“短期借条”，比如国有大银行、央企发的债券，平均2年就到期拿回本金，风险低、流动性强。

2、躲雷能力强：

2022年地产债暴雷时，它零持仓地产债，主要买银行、能源、交通等稳如老狗的行业。

总结：

这类中短债基金≈ “能随时取款的定期存款” ，收益比余额宝高，风险比股票基金低，适合1年内要用的钱。

讲完好的，再来讲1个翻车的。

可转债基金踩雷大亏

比如，有一只上银可转债债券A（007286）

近一年：-5.2%

最大回撤：超25%「高风险伴随高回撤」

管理费：每年0.8%

申购费：0.08%

这只基金的特点：“股债混血儿”

主要投资可转债（一种能转换成股票的债券），牛市跟涨股票，熊市跌得比股票少，但波动比纯债基金大得多。

中高风险，R3等级

基金经理重仓押注某个行业（比如新能源、半导体），涨时封神，跌时被骂。

总结：
可转债基金，小白别轻易尝试，老手也悠着点玩。




三、什么人适合买债券型基金呢？

先讲结论：怕跌、求稳、想赚点安稳钱的人。




但得挑对品种，下面分五种人细说：

1、股市一跌就失眠的胆小型选手，基金跌3%就吃不下饭，就买纯债基（只投国债、银行债）。

2、三五年不用的闲钱，嫌存款利率太低，炒股又怕血本无归，就选中长债基。

3、老人家养老金放银行贬值，又想每月有点活钱，就找月月分红的债基（比如某些短债基金）。

4、做生意的赚的钱不敢全投厂房，得留后路，可以用利率债基当保险箱（比如国债ETF），急用钱时T+1就能赎回，比买银行理财灵活些。

5、年轻人工资月光想存钱，放余额宝总忍不住花，就可以定投短债基（收益比余额宝高一些，取钱也快）

避坑指南：

别碰这些债基：名字带「可转债」「高收益债」「混合」的（波动堪比股票）

这些债基比较稳：名字带「利率债」「国债」「政策性金融债」

提醒：需理解债券型基金并非保本，需根据自身需求选择类型，千万别盲目跟风。

四、透过什么渠道能买债券型基金？
1、年纪大的找银行

操作路径：
比如打开工行APP → 理财频道 → 搜「纯债」「利率债」 → 挑管理费低于0.3%的
2、新手或小白用支付宝（省心省手续费）

操作路径：
支付宝首页点「理财」→ 基金 → 筛选「债券型」 → 按夏普比率排序选前10→买入
3、已有股票账户可以选证券公司（国债ETF、可转债ETF）

操作路径：
场内搜「国债ETF」「城投债基」 → 像买股票一样输入代码
4、直接找基金公司（定制服务+费率优惠）

操作路径：
登陆基金官网 → 注册账号 →绑定银行卡→ 购买。

当然，还可以在三方代销渠道买，比如天天基金网等。
避坑指南

1、银行APP买债基，记得对比「前端收费」和「C类份额」（持有半年以上选C类更划算）

2、要注意赎回时间差，比如周四下午3点后赎回，资金要到下周一才到账。

其实，债基和保险就像一对好姐妹，一个调皮点，一个老实点。

对喜欢稳健、厌恶风险的人特别友好。

稳稳的幸福。
最后，还是想普及一下保险在家庭资产配置中的位置。

1、家庭保障资金

买啥：重疾+医疗险+寿险

重病不怕收入中断（重疾险）

生病住院能报销（百万医疗险/中高端医疗）

人没了给家里留笔钱（寿险）

留钱多，就加保险金信托。




2、养老、教育金（替换部分存款）

买啥：把存款的一部分换成增额终身寿险，强烈推荐分红型，

2%+分红复利增值（适合中长期投资）

灵活度也可以，急用的话封闭期后随时能取。（当然各种年限封闭期各不相同）

除了养老金、教育金以外，保单还有很多功能，比如婚前财产规划…还有很多，就不一一讲了。

对于普通老百姓，说白了，理财不就是图个省心赚钱嘛。

周四一早，希望大家有个好心情。




作者：微信文章