小课堂 | 低风险投资(1)--货币基金

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大家好呀~这里是爱赚钱爱吃瓜的喵喵姐。

本来呢这次准备文章大致科普向的，比如初识pb，pe，roe或者打算和跟你们聊聊投资界大佬的八卦。

但有小伙伴说，参加了我们实战训练营的课，觉得，emm，干货太多，鸡汤不足。

我听到的第一反应，纳尼？这是我们特地为新手向小伙们准备的实战课，还一度因为是不是内容太过简单跟大姨二姨争论得面红耳赤。还难了？



深入打听，这个小伙伴呢，基础太太太太差，就是看着其他小伙伴赚钱了有点羡慕，可是自己又完全没有头绪。

所以呢，喵喵姐给情况类似的小伙伴补补基础。

最近行情震荡，小伙伴们各种心理不安（发发群受过心理按摩的小伙伴是不是好一点？），那首先我们就来说说保本低风险投资（1）---货币基金。

说到货币基金有的小伙伴可能还有点懵，货基（火鸡）是只什么鸡？但提到余额宝，微信零钱通，朝朝盈这类名字，小伙伴肯定就觉得很熟悉了。



他们都是货币基金。

那货基怎么来的？他到底能保住我们的钱钱么？收益到底多少？怎么看收益？是不是有比余额宝高的货基等等听我慢慢说。

说之前有个概念要知道就是资产三性，也就是流动性，收益性以及风险性。任何资产都不可能同时满足三点。如果小伙伴遇到一个说能满足同时三点的资产就要非常小心了，比如p2p，高利贷等等宣传长期稳定收益超过20%，风险还低。

要知道，如果你能长期保持20%以上的收益，超过50年，不，40年你就能非常富有了。纵观人类最优秀的一些人的投资历史，长期超过30%的非常少，一旦有人说，可以长期稳定获利20%，你都要非常警醒了哦。



（投入1w，40年，年化20%的收益）



（此图来源某k大佬：各国首富投资年限和收益）

我们继续说货基哈。

Long long ago，在上世纪七八十年代，美国由于经济衰退处于“滞涨”中。

所谓滞涨（不是智障哦），就是物价上升，但经济停滞不前的一种现象，它是通货膨胀长期发展的结果。

在这样的情况下，美联储对银行存款利率还进行管制，当时美国的居民存款利率低于通货膨胀率。这样情况下，为了揽储，吸引资金，银行推出很多金融产品，其中一个大额定期存单。大额嘛，要求比较高，往往是以十万或百万美元为最低投资单位。普通人搞不起啊！

（这里补充一下，目前国内的大额存单利率大概是：



具体要打电话问具体的银行。如果确定不久要用钱，可以考虑大额存单，收益比活期高不少）

那普通人想要像银行存款那么安全但是收益高点的投资品怎么办？

木有。



这时，鲁斯·班特,一个天才大佬，想到一个方法。开了叫“储蓄基金公司”的基金公司，给小散们也就是普通投资者出售1000为单位的基金，同时去买银行的大额定存，这让小额投资者享有了更高的投资回报率以及安全性，同时可以交易赎回，流行性也更高。就这样，历史上的第一个货基诞生了。

那货基能保本么？

我们在选一个货基的时候都能看到招募书，能看到的基金的投资范围。比如这个



现金，银行存款还有中央银行票据都是很安全的投资品，397内的债券以及资产支持的证券风险相对较高一点。但是这些债券持有时间比较短，价格波动对于长期债券波动也较小。基本上可以做到保本的效果。

另外，你想哦，市面上的基金公司大部分的货基都是赚钱的，就某家基金的公司货基亏损，那投资者肯定想啊，你连货基都做不好，其他的风险更高的债基和股票基金还能做得好？

所以一般货基大概率是可以做到低风险甚至保本的。

我国货基发行以来，只有06年的时候有2只过单日万份收益为负的货基，当天是有亏损，但是7日年化收益率还是正的。

说到7日年化利率，这是一个在基金常出现的名字。货基有两个重要的收益率指标，一个叫做每万份收益，另一个是7日年化收益率。



每万份收益指的是上一日或上一个交易日，每1万份货基可以得到的收益。而7日年化收益率指的是过去7天每万份基金份额净收益折合成的年收益率.。

7日年化收益高不一定是这个货基真的收益高，而每万基金收益高则是说明真实收益高。

那为什么是7天？不是5天不是30天呢？

这是因为货基有参与到证券市场的活动，而一般周四资金收益比较高（看看国债逆回购），周五和周末的收益是比较低的，7天的平均，大程度的消除这个波动。所以一般取的7日年化收益。

有的货基是可以马上到账的但是有限额，比如余额宝朝朝盈等，可立即转出1w；有的需要t+1到账，比如一些银行自带的货基。而马爸爸家的余利宝可以当日转出10w，就很适合流动资金比较大的小伙伴。（京东金融里面也有随存随取的货基，利息也比较高，不过需要特殊入口或者好好找找。）小伙伴们根据自己的需求选择合适的货基。

当然啦，货基的收益太低，除了备用金（6个月左右的生活费）一般不会将过多的钱放在这上面。更多的钱选择可转债或者合适的股票基金收益更高，风险中等。不过这个我们下次再说吧~

               
作者：爱财喵